注册制预期下，IPO 审核的“变”和“不变” 投行小兵 2020 年4 月22 日 2020 年一季度审核概况：通过率 合计审核（审议）拟IPO 企业53 家，其中发审委审核41 家，上市委审议12 家 次。其中天合光能1 月审议暂缓，3 月审议通过。53 家次审核企业中，通过50 次， 未通过1 次，暂缓表决1 次，取消审核1 次，整体过会率达94.34% 。 主板 中小板 创业板 科创板 合计数 通过率 2020 年1 月 6/6 5/6 15/15 6/7 32/34 94.12

关于实施《关于保荐项目尽职调查情况问核程序的审核指引》的通 知 发行监管函【2011】75 号 各保荐机构： 为切实落实保荐制度各项要求，提高保荐工作质量，我部制定了《关于保 荐项目尽职调查情况问核程序的审核指引》（以下简称《审核指引》）。现将 该指引的实施问题通知如下： 一、《审核指引》暂适用于保荐机构保荐的首次公开发行股票并上市项目。 二、《审核指引》发布后申报的保荐项目，将在见面会召开当天进行问核； 发布前申报但尚未通过发审委审核的保荐项目，将在初审会前进行问核。 三、保荐机构与

内控制度问题竟成IPO 拦路虎！！ 一周两次的发审会牵动着首发排队企业的神经，谁将上会、审核要点及结 果如何，都是目前在审600 多家首次公开发行（IPO）排队企业关注的焦点。 证券时报记者梳理本轮IPO 重启以来12 家首发被否企业的原因发现，关联交 易、内部控制不合规是触发发审委委员投反对票的主要因素。 关联交易是硬伤 IPO 发审会自4 月30 日重启以来，已审核130 余家企业的首发申请，其 中有12 家企业的首发申请被否，因关联交易因素被否的企业有多

2018/10/12 第十七届发审委2018年第9次会议审核结果公告 http://www.csrc.gov.cn/pub/zjhpublic/G00306202/201801/t20180109_332228.htm 1/2 第十七届发审委2018年第9次会议审核结果公告 中国证券监督管理委员会第十七届发行审核委员会2018年第9次发审委会议于2018年1月9日召开，现 将会议审核情况公告如下： 一、审核结果 （一）广州信联智通实业股份有限公司（首发）未通过。

2018/10/12 第十七届发审委2018年第97次会议审核结果公告 http://www.csrc.gov.cn/pub/zjhpublic/G00306202/201807/t20180710_341061.htm 1/2 第十七届发审委2018年第97次会议审核结果公告 中国证券监督管理委员会第十七届发行审核委员会2018年第97次发审委会议于2018年7月10日召开， 现将会议审核情况公告如下： 一、审核结果 （一）鹏鼎控股（深圳）股份有限公司（首发）获通过。

2018/10/12 第十七届发审委2018年第96次会议审核结果公告 http://www.csrc.gov.cn/pub/zjhpublic/G00306202/201807/t20180703_340683.htm 1/1 第十七届发审委2018年第96次会议审核结果公告 中国证券监督管理委员会第十七届发行审核委员会2018年第96次发审委会议于2018年7月3日召开，现 将会议审核情况公告如下： 一、审核结果 （一）浙江伟明环保股份有限公司（可转债）暂缓表决。

2018/10/12 第十七届发审委2018年第99次会议审核结果公告 http://www.csrc.gov.cn/pub/zjhpublic/G00306202/201807/t20180710_341063.htm 1/1 第十七届发审委2018年第99次会议审核结果公告 中国证券监督管理委员会第十七届发行审核委员会2018年第99次发审委会议于2018年7月10日召开， 现将会议审核情况公告如下： 一、审核结果 浙江天成自控股份有限公司（可转债）通过。 二

2018/10/12 第十七届发审委2018年第98次会议审核结果公告 http://www.csrc.gov.cn/pub/zjhpublic/G00306202/201807/t20180710_341062.htm 1/2 第十七届发审委2018年第98次会议审核结果公告 中国证券监督管理委员会第十七届发行审核委员会2018年第98次发审委会议于2018年7月10日召开， 现将会议审核情况公告如下： 一、审核结果 （一）广东顶固集创家居股份有限公司（首发）通过。

2018/10/12 第十七届发审委2018年第94次会议审核结果公告 http://www.csrc.gov.cn/pub/zjhpublic/G00306202/201807/t20180703_340681.htm 1/1 第十七届发审委2018年第94次会议审核结果公告 中国证券监督管理委员会第十七届发行审核委员会2018年第94次发审委会议于2018年7月3日召开，现 将会议审核情况公告如下： 一、审核结果 北京新兴东方航空装备股份有限公司（首发）获通过。

2018/10/12 第十七届发审委2018年第95次会议审核结果公告 http://www.csrc.gov.cn/pub/zjhpublic/G00306202/201807/t20180703_340682.htm 1/1 第十七届发审委2018年第95次会议审核结果公告 中国证券监督管理委员会第十七届发行审核委员会2018年第95次发审委会议于2018年7月3日召开，现 将会议审核情况公告如下： 一、审核结果 武汉微创光电股份有限公司（首发）未通过。 二、