融资租赁业务尽职调查 2012 年07 月26 日 1 Page  2 目 录 第一部分 尽职调查概述 一、尽职调查内容 二、尽职调查方向 第二部分 尽职调查要点 一、承租人基本情况 二、承租人股权结构问题 三、承租人决策层情况 四、承租人生产经营情况 五、承租人的财务情况 六、承租人与银行的关系 Page  3 目 录 第三部分 对改扩建项目的尽职调查 一、对项目的尽职调查 二、项目投资总额情况 三、项目资

尽 职 调 查 尽职调查的主要目的是协助投资者在作出投资（一般是收购活动）决定前能得到所有 关于该投资决定的重要资料，协助投资者作出一个准确的商业决定。尽职调查包括“目 标企业”的业务、财务和法律方面的调查。 尽职调查主要是在收购（投资）活动时进行，但是企业上市发行时，也会需要事先进 行尽职调查，以初步了解企业是否具备上市的条件（指业务、法律、财务方面是否符 合上市条件）。 此外，企业向银行申请融资信贷时，银行一般会要求审计报告，要求尽职调查的情况 相对较少。 后附的材料主要是阐述在收购活

编者按：尽职调查的有效实施对于揭示信托业务中潜藏的陷阱，防范业务 风险具有重要作用。这篇短文对尽职调查的基本概念、目的、实施程序与管理 等进行了简要介绍。 信托业务中的尽职调查 赵永康/文 信托投资公司作为“受人之托、代人理财”的非银行金融机构，经营方式灵 活，经营范围广泛，号称当前唯一跨越产业市场、货币市场和资本市场的金融 机构。正是如此，信托投资公司也成为三大市场风险的汇集处，面临的风险比 其他金融机构更加多样和复杂。可以毫不夸张的说，信托业务的风险无处不在。 而导致业务

职调查是一个非常广泛的概念，但有两种类型的尽职调查是非常重要的，一种是证券公开发行上市中的尽 职调查；另一种是公司并购中的尽职调查。前一种尽职调查行为比较容易受到重视，这主要是因为我国法 律法规对证券公开发行上市过程中各中介机构应承担的勤勉尽责义务有着严格的规定，为了保证自己出具 的文件的真实性和可靠性，各中介机构会自觉地去进行尽职调查。但在公司并购中，特别是在善意收购中， 尽职调查往往不能受到应有的重视。但是，作为能够核实目标公司资产状况的一个重要途径和有利机会， 尽职调查应当为买方公司所重视并由各中介